193.pps

Partiële Splitsing &
Uitspraken van de
Rulingcommissie
Verschelden Accountants en
Belastingconsulenten
Programma:
Deel 1: de partiële splitsing







I. Inleiding
II. Vennootschapsrechtelijke aspecten
III. Fiscale aspecten
IV. Boekhoudkundige aspecten
V. Modellen
VI. Enkele kanttekeningen en conclusies
VII. Casus – fiscale aangifte na splitsing
Verschelden - 11 maart 2004
Programma:
Deel 2:uitspraken
Rulingcommissie



Een splitsing moet voldoen aan
rechtmatige financiële of economische
behoeften om fiscaal neutraal te zijn
Situaties waarbij de Rulingcommissie
NIET akkoord gaat
Situaties waarbij de Rulingcommissie
WEL akkoord gaat
Verschelden - 11 maart 2004
Deel 1 : de partiële splitsing
Verschelden - 11 maart 2004
I. INLEIDING
Verschelden - 11 maart 2004
I. Inleiding : inhoud
•
•
•
•
•
•
I.1. Juridisch kader
I.2. De « gewone » splitsing
I.3. De « partiële « splitsing: beschrijving
I.4. Soorten « partiële splitsing »
I.5. Verschil met « gewone » splitsing
I.6. Verschil met « inbreng van algemeenheid
of inbreng van bedrijfstak »
Verschelden - 11 maart 2004
I.1. Juridisch kader



Vennootschapsrechtelijk : ingevoerd
met de Wet van 13 april 1995 (art.
174/65 Venn.W.)
Fiscaal : Wet van 16 juli 2001 (B.S.
van 20 juli 2001)
Artikel 677 W. Venn.
Verschelden - 11 maart 2004
I.2. De « gewone » splitsing





Splitsing door oprichting
Spitsing door overneming
Gemengde splitsing
De gesplitste vennootschap « A » houdt
op te bestaan !
Aandeelhouders « A » krijgen aandelen
in « B » en « C »
Verschelden - 11 maart 2004
I.3. Partiële splitsing:
beschrijving


Deel van het vermogen van A gaat over naar
nieuwe of bestaande B; de aandeelhouders
van A krijgen hiervoor aandelen in B, maar
behouden aandelen in A.
Dus:
1) overdragende vennootschap A blijft
bestaan
2) overdracht van deel van vermogen van A
3) aandeelhouders houden aandelen in A en
krijgen nieuwe aandelen in B
4) afgesplitste vermogen kan volledig of deels
met nieuwe aandelen
B worden
vergoed
Verschelden - 11 maart
2004
I.4. Soorten partiële splitsing



Partiële splitsing door oprichting
Partiële splitsing door overneming
Gemengde partiële splitsing
(uitzonderlijk)
Verschelden - 11 maart 2004
I.5. Verschil met « gewone »
splitsing


« Gewone » splitsing: A houdt op te
bestaan: zij wordt ontbonden zonder
vereffening
« Partiële » splitsing: A blijft
bestaan, zij het in afgeslankte vorm
Verschelden - 11 maart 2004
I.6. Verschil met inbreng van
algemeenheid of van
bedrijfstak


Bij inbreng worden de nieuwe aandelen
« B » die in ruil voor de inbreng worden
uitgegeven, toegekend aan de
vennootschap « A »
Bij partiële splitsing worden de nieuwe
aandelen « B » die voor de overdracht van
vermogen worden uitgegeven, toegekend aan
de aandeelhouders van « A »
Verschelden - 11 maart 2004
II. VENNOOTSCHAPSRECHTELIJKE ASPECTEN
Verschelden - 11 maart 2004
II. Vennootschapsrechtelijke
aspecten : inhoud










II.1. Procedure: overzicht
II.2. Opstellen van afsplitsingsvoorstel
II.3. Opstellen van afsplitsingsverslag
II.4. Bijzonder verslag n.a.v. inbreng in natura
II.5. Controleverslag over partiële splitsing
II.6. Controleverslag bij inbreng in natura
II.7. Informatie aan de aandeelhouders
II.8. Beslissing van de algemene vergadering
II.9. Gevolgen van de partiële splitsing
II.10. Bescherming
van de schuldeisers
Verschelden - 11 maart 2004
II.1. Procedure : overzicht







Opstellen van een afsplitsingsvoorstel
Opstellen van een afsplitsingsverslag
Opstellen van een bijzonder verslag m.b.t.
inbreng in natura
Opstellen van een controleverslag over de
partiële splitsing
Opstellen van een controleverslag bij inbreng
in natura
Informatie aan de aandeelhouders
Beslissing door de algemene vergadering
Verschelden - 11 maart 2004
II.2. Opstellen van
afsplitsingsvoorstel




Door bestuursorgaan van « A » en
reeds bestaande « B » (partiële
splitsing door overneming)
Door bestuursorgaan van « A » (partiële
splitsing door oprichting)
Onderhandse of authentieke akte
Neerlegging ter griffie min. 6 weken
vóór AV
Verschelden - 11 maart 2004
II.3. Opstellen van
afsplitsingsverslag




Verantwoording door het
bestuursorgaan en toelichting bij de
voorgenomen operatie
Inhoud van dit gedetailleerde verslag
Niet openbaar gemaakt; enkel voor
aandeelhouders
Aandeelhouders kunnen mits
unanimiteit afzien van dit verslag
Verschelden - 11 maart 2004
II.4. Bijzonder verslag n.a.v.
inbreng in natura


Vanuit het standpunt van « B » gaat het om
een « inbreng in natura »
Dus is er een bijzonder verslag nodig van de
raad van bestuur bij « inbreng in natura »
met:
- beschrijving van de inbreng
- nut voor de vennootschap
- het waarom wordt afgeweken van
conclusies van bedrijfsrevisor
Verschelden - 11 maart 2004
II.5. Controleverslag over
partiële splitsing




Schriftelijk controleverslag door commissaris,
bedrijfsrevisor of extern accountant
Verplichte vermeldingen:
- volgens welke methoden ruilverhouding is
vastgesteld;
- oordeel over gebruikte methodes en hun
betrekkelijk gewicht;
- melding van bijzondere moeilijkheden
Niet openbaar; conclusies in authentieke akte
Aandeelhouders kunnen mits unanimiteit
afzien van dit verslag
Verschelden - 11 maart 2004
II.6. Controleverslag bij
inbreng in natura


Naast het controleverslag over de partiële
splitsing, moet de commissaris of
bedrijfrevisor ook nog het controleverslag
opmaken n.a.v. een inbreng in natura in
«B»
Meldingen:
- beschrijving van de inbreng
- oordeel over waarderingsmethode
- tegenprestatie
Verschelden - 11 maart 2004
II.7. Informatie aan
aandeelhouders

Minstens één maand voor AV ter inzage:
- afsplitsingsvoorstel
- afsplitsingsverslagen
- controleverslagen
- jaarrekeningen van laatste 3 boekjaren
- verslagen bestuursorgaan en commissaris
van laatste 3 boekjaren
- eventueel tussentijdse cijfers
Verschelden - 11 maart 2004
II.7. Informatie aan
aandeelhouders



Afschrift kosteloos te bezorgen aan elke
aandeelhouder die er om verzoekt en elke
aandeelhouder die formaliteiten heeft vervuld
Toe te sturen aan houders van aandelen op
naam (min. één maand voor AV)
Tussentijdse informatie door bestuursorgaan
Verschelden - 11 maart 2004
II.8. Beslissing algemene
vergadering





Quorum –en meerderheidsvereisten voor
gewone statutenwijziging
Bij authentieke akte
Splitsing is pas gerealiseerd na laatste AV
Statutenwijziging in « A » (kapitaalvermindering) en « B » (kapitaalverhoging)
Publicatie in Belgisch Staatsblad
Verschelden - 11 maart 2004
II.9. Gevolgen van partiële
splitsing



Vennoten van « A » worden ook
vennoot in « B »
Afgesplitste vermogen, zowel de
rechten als de plichten » gaat over op
«B»
« A » blijft bestaan !
Verschelden - 11 maart 2004
II.10. Bescherming van de
schuldeisers



Gevaar: interessant vermogen in « B » en
minder interessant vermogen in « A »
Daarom : « B » blijft hoofdelijk gehouden
voor alle zekere en opeisbare schulden van
« A » op de dag van de publicatie van de
splitsing in B.S. (aansprakelijkheid beperkt tot
netto-actief dat aan « B » wordt toegekend)
Plus zelfde bescherming als bij
kapitaalvermindering
Verschelden - 11 maart 2004
III. FISCALE ASPECTEN
Verschelden - 11 maart 2004
III. Fiscale aspecten: inhoud







III.1. Fiscale aspecten: overzicht
III.2. Belaste partiële splitsing
III.3. Belastingvrije partiële splitsing
III.4. Overdracht fiscale verliezen
III.5. Overdracht belastingkrediet
III.6. BTW-aspecten van partiële splitsing
III.7. Registratierechten
Verschelden - 11 maart 2004
III.1. Fiscale aspecten:
overzicht


Directe belastingen:
- de belaste partiële splitsing
- de belastingvrije partiële splitsing
Art. 45 § 1, 210, 211 en 213 W.I.B.
Inwerkingtreding vanaf 06/02/2001
Indirecte belastingen:
- BTW
- Registratierechten
Verschelden - 11 maart 2004
III.2. Belaste partiële splitsing



Algemene regel =
liquidatiebelastingstelsel
Dit stelsel wordt enkel toegepast op
vermogen dat is overgegaan naar « B »
Fiscale gevolgen voor:
- de overdragende vennootschap « A »
- de vennoten van « A »
- de verkrijgende vennootschap « B »
Verschelden - 11 maart 2004
III.2. Belaste partiële splitsing
(2)

Fiscale gevolgen voor overdragende
vennootschap « A »:
- cijfervoorbeeld : zie tekst
- fiscaal gewaardeerd aan werkelijke
waarde !
- beschouwd als uitgekeerde winst
Verschelden - 11 maart 2004
III.2. Belaste partiële splitsing
(3)

Fiscale gevolgen voor de vennoten van « A »:
- ontvangen nieuwe aandelen « B », maar
aandelen « A » worden minder waard
- realiseren mogelijks « ruilmeerwaarde »
- taxatie van ruilmeerwaarde:
niet : normaal beheer van privé-vermogen
16, 5 % of vol tarief
D.B.I.
Verschelden - 11 maart 2004
III.2. Belaste partiële splitsing
(4)

Fiscale gevolgen voor verkrijgende
vennootschap « B »:
- geboekt aan boekhoudkundige waarde
- fiscaal aan werkelijke waarde !
Verschelden - 11 maart 2004
III.3. Belastingvrije partiële
splitsing



Voorwaarden:
1) « B » moet binnenlandse vennootschap
zijn
2) procedure van W. Venn. Volgen
3) verrichting moet beantwoorden aan
rechtmatige financiële of economische
behoeften
Ruling aanvragen !
Belastingneutraal op drie fronten
Verschelden - 11 maart 2004
III.3. Belastingvrije partiële
splitsing (2)

Fiscale gevolgen voor de overdragende
« A »:
- Er is geen belasting op verschil tussen
de werkelijke waarde van het
afgesplitste vermogen en de
boekhoudkundige waarde
- Liquidatiebelastingstelsel treedt niet in
werking
Verschelden - 11 maart 2004
III.3. Belastingvrije partiële
splitsing (3)

Fiscale gevolgen voor vennoten van « A »:
- ruilmeerwaarde niet belastbaar
- bij opleg in geld: DBI voor vennootschappen
en meerwaarde voor natuurlijke personen
- vrijstelling is tijdelijk: als de aandelen « B »
later zouden worden verkocht met
meerwaarde, dan treden de normale regels in
werking
Verschelden - 11 maart 2004
III.3. Belastingvrije partiële
splitsing (4)

Fiscale gevolgen voor « B »:
- Voortzettingstelsel voor afschrijvingen,
investeringsaftrek, kapitaalsubsidies,
minderwaarden of meerwaarden,
vrijgestelde voorzieningen, verdoken
reserves, enz.
Verschelden - 11 maart 2004
III.4. Overdracht fiscale
verliezen

Voor partiële splitsing gelden dezelfde
regels als bij gewone fusie of splitsing:
- aftrekbeperking: zie cijfervoorbeeld
- verliesoverdracht bij nieuwe « B » :
zie cijfervoorbeeld
- verliesoverdracht bij bestaande « B »:
zie cijfervoorbeeld
Verschelden - 11 maart 2004
III.5. Overdracht
belastingkrediet

Zowel « A » als bestaande « B »
kunnen nog beschikken over een nietverrekend belastingkrediet.
In dit geval gelden mutatis mutandis
dezelfde regels als bij overdracht van
beroepsverliezen.
Verschelden - 11 maart 2004
III.6. BTW-aspecten van
partiële splitsing




Cruciale vraag: is artikel 11 Wetboek BTW
van toepassing op partiële splitsing ?
Geen « overdracht van algemeenheid »
Overdracht van « bedrijfstak » ?
Indien ja: vrijstelling van BTW
Indien neen: BTW aan te rekenen !
Initiatieven worden genomen voor volledige
vrijstelling van BTW.
Verschelden - 11 maart 2004
III.7. Registratierechten



Mutatis mutandis gelden dezelfde regels
als bij BTW.
Er is vrijstelling van het inbrengrecht
van 0,5 % (artikel 117 Wetboek
Registratierecht) bij inbreng van
universaliteit van goederen of één of
meerdere bedrijfstakken.
Dus soms wel vrijstelling, soms niet …
Verschelden - 11 maart 2004
IV. BOEKHOUDKUNDIGE
ASPECTEN
Verschelden - 11 maart 2004
IV. Boekhoudkundige
aspecten: inhoud


IV.1. Juridische basis
IV.2. Advies 166/2 CBN
Verschelden - 11 maart 2004
IV.1. Juridische basis



Juridische basis voor de « gewone » splitsing:
artikel 78-79 en 80 van het uitvoeringsKB van
30/01/01 bij W. Venn.
= Boekhoudkundig continuïteitsprincipe
Nog niet van toepassing op artikel 677 W.
Venn. !
Wijziging van de wet wel in het vooruitzicht
gesteld.
Verschelden - 11 maart 2004
IV.2. Advies 166/2 CBN



Advies 166/2 van mei 2002 : mutatis
mutandis gelden dezelfde regels als bij
gewone splitsing, d.w.z.
boekhoudkundige continuïteit
Commissie zal Regering voorstellen het
K.B. van 30 januari 2001 aan te passen
Nadien zal Commissie toelichting geven
aan de hand van voorbeelden
Verschelden - 11 maart 2004
V. Modellen

Modellen voor:
- afsplitsingsvoorstel
- afsplitsingsverslag
- controleverslag bij afsplitsing
Verschelden - 11 maart 2004
VI. Enkele kanttekeningen en
conclusies




Leo De Broeck / Didier Van Laere:
er is enkel sprake van partiële splitsing als het
afgesplitste vermogen naar minstens twee
nieuwe of bestaande vennotschapen gaat
Begrip « partiële fusie »
Als « alles » (BTW, registratierechten,
boekhoudwet) geregeld is, kan de partiële
splitsing een goed alternatief zijn voor
splitsing
… fiscaal brengt het evenwel geen soelaas !
Een ruling blijft vaak aangewezen.
Verschelden - 11 maart 2004
VII. Casus – fiscale aangifte
na (gewone) splitsing




Vennootschap SAMEN wordt in de loop van
2002 met terugwerkende kracht tot 01-012001 gesplitst in vennootschappen A en B
Jaarrekeningen van A en B per 31-12-01: zie
bijlage.
Moeilijkheid: verschil tussen
« boekhoudkundig » eigen vermogen en
« fiscaal » eigen vermogen
Vraag: vul de fiscale aangifte in voor het
eerste boekjaar voor de vennootschappen A
en B
Verschelden - 11 maart 2004
Deel 2:
Uitspraken van de
Rulingcommissie
Verschelden - 11 maart 2004
Rulingcommissie is NIET
akkoord
indien:




de onttrekking van gebouwen uit het
vermogen van de exploitatievennootschap de
financiële structuur verzwakt;
de exploitatievennootschap afhankelijk wordt
van een derde voor het huren van haar
bedrijfsgebouwen; bovendien drukt dit op het
resultaat.
de operatie tot doel heeft de
bedrijfsgebouwen te onttrekken aan de
bedrijfsrisico’s (en te vrijwaren in geval van
faillissement);
Verschelden - 11 maart 2004
er persoonlijke,
familiale en/of fiscale
Rulingcommissie is NIET
akkoord indien:





niet wordt aangetoond dat binnen de
vastgoedvennootschap daadwerkelijk
vastgoedactiviteiten zullen worden
ontwikkeld;
de argumenten van louter persoonlijke aard
zijn;
de splitsing niet zal bijdragen tot een
verbetering van de financiële structuur;
de administratieve verplichtingen en de
kosten zullen toenemen;
de splitsing duidelijk
is ingegeven door
Verschelden - 11 maart 2004
Rulingcommissie is WEL
akkoord indien:




onderscheiden activiteiten worden
gerationaliseerd, wat verdere groei moet
toelaten;
de mogelijkheid wordt gecreërd om een
actieve partner aan te trekken teneinde te
overleven en tegemoet te komen aan de
groeiende internationalisering;
continuïteit en behoud van tewerkstelling op
middellange en lange termijn wordt
verzekerd;
voortbestaan en toekomstige ontwikkeling
Verschelden - 11 maart 2004
van de vennootschop
wordt verzekerd omdat
Rulingcommissie is WEL
akkoord indien:




elk van de onderscheiden activiteiten mét hun
onroerend goed in een afzonderlijke
vennootschap wordt gebracht;
onderscheiden activiteiten optimaal
ontwikkeld worden binnen aparte entiteiten,
die hun exploitatie onafhankelijk van elkaar
kunnen verderzetten;
fiscale motieven niet aan de basis liggen;
het niet in de bedoeling ligt om de aandelen
van de uit de splitsing ontstane
vennootschappen kort na de splitsing te
vervreemden.Verschelden - 11 maart 2004
Rulingcommissie is WEL
akkoord indien:




na de splitsing nieuwe investeerders kunnen
aangetrokken worden;
de bij de splitsing betrokken
vennootschappen tot dezelfde groep
behoren;
activa –en passivabestanddelen zullen worden
toegewezen in functie van de activiteit
waarvoor zij reeds worden gebruikt;
de verrichting een vereenvoudiging en
rationalisatie van de groepsstructuur tot
gevolg heeft;
Verschelden - 11 maart 2004
Rulingcommissie is WEL
akkoord indien:





de splitsing tot doel heeft de fundamentele
en blijvende geschillen tussen vennoten op te
lossen (brengen voortbestaan vennootschap
in gevaar);
de financiële positie en vermogen wordt
versterkt (inbreng OG bij exploitatie);
de kredietwaardigheid van een
exploitatievennootschap niet wordt
aangetast;
de verrichting een beter beheer toelaat;
de groepstructuur
doorzichter wordt;
Verschelden - 11 maart 2004
Partiële Splitsing &
Uitspraken van de
Rulingcommissie

DANK VOOR UW AANDACHT !!!
Verschelden - 11 maart 2004